Đây là khách sạn cao 5 tầng nằm trên đường Nguyễn Chí Thanh, phường 1 - tuyến đường có hơn 97% nhà mặt tiền đều là khách sạn và một vài quán ăn nằm tại trung tâm thành phố Đà Lạt.
Chủ khách sạn cho biết, ngọn lửa từ căn phòng của tầng 2 nơi có 5 khách du lịch đến từ Tây Ninh đang lưu trú. Nguyên nhân của vụ hỏa hoạn theo chủ khách sạn nhận định là “do khách bất cẩn làm rơi tàn thuốc lá vào nệm”. Ngọn lửa nhanh chóng bốc cháy dữ dội từ tấm đệm và bén vào rèm cửa của khách sạn. Vụ cháy đã thiêu trụi 3 chiếc giường, tivi, máy nóng lạnh…
Ngay sau khi nhận được tin báo, lực lượng phòng cháy chữa cháy đã huy động 3 xe cứu hỏa kịp thời khống chế ngọn lửa không cho cháy lan sang phòng bên cạnh. Vụ cháy đã làm hàng chục du khách đang lưu trú trong khách sạn Năm Châu và khách sạn bên cạnh hoảng loạn tháo chạy xuống đường.